近年来，随着中国企业的全球化发展，越来越多企业开始关注海外慈善布局，不仅是为了履行社会责任，也是在 ESG（环境、社会和治理）要求下提升国际品牌形象。美国是全球最成熟的公益慈善市场之一，许多中国企业在美设立慈善机构，以支持本地社区发展、科技创新或全球公益项目。然而，企业在选择设立 Public Charity（公益慈善组织）还是 Private Foundation（私人基金会）时，往往容易受中国公募/非公募基金会的分类影响，导致误解。因此，我们整理了这篇指南，帮助企业厘清 Public Charity 和 Private Foundation 的主要区别，以及如何选择适合的架构。

I. Public Charity vs. Private Foundation 的常见误解

1. 1. 募资渠道：与中国的公募/非公募基金会不同，美国的 Public Charity 和 Private Foundation 都可以向公众募款，没有公募限制。
   2. 公益性：Private Foundation 虽名为private但并非私益基金会，它仍然必须具有公益慈善目的，并符合 501(c)(3) 组织的要求，受 IRS 监管。

II. 设立 Public Charity 还是 Private Foundation？关键考量因素

需要注意的是，从IRS审批视角，Private Foundation 是默认选项，除非符合以下情况：

1. 业务范围：机构主要从事教育、医疗、科研或文化等领域，具有明显的公共属性。
2. 资金来源：机构主要依赖公众捐赠、公开募款或政府合同（5年内至少 1/3的收入来自这些渠道），否则可能被归类为 Private Foundation。
3. 小额捐赠比例：如果机构收到大量小额捐赠（代表广泛公众支持），则更可能被 IRS 认定为 Public Charity。
4. 治理结构：Public Charity 的理事会应多元化且具有社区代表性，成员不能仅来自同一公司或家族，而 Private Foundation 可以由企业或家族主导。

III. Public Charity vs. Private Foundation 的关键法律区别

• 信息披露：
  1. Public Charity：需向 IRS 提交 990 表，披露资金流向和受益方，但监管相对宽松。
  2. Private Foundation：需提交 990-PF 表，详细披露所有资助对象、捐赠用途及投资情况，并遵守 最低支出要求（每年至少支出资产的 5% 用于公益目的）。
• 税收优惠：
  1. Public Charity：个人捐赠可抵扣调整后总收入（AGI）的 60%，企业捐赠可抵扣 10%。
  2. Private Foundation：个人捐赠抵扣上限为 30%，企业抵扣上限为 5%。
• 监管限制：Private Foundation 受 自我交易（Self-Dealing）禁令限制，禁止与创办人、理事及关联方进行某些交易，而 Public Charity 适用的相关规则较宽松。由于Public Charity的理事会组成通常更多元，而不似Private Foundation这样的企业或家族属性很强。Public Charity允许与理事会成员或创办人进行交易，但是受到Excess Benefit Transactions的限制，不得超过公平市场价值。

 IV. Private Foundation 的两种类型

1. 非运作型 (Non-Operating PF)：
   • 主要向其他公益组织提供资助，类似于中国的资助型基金会。
   • 受 最低支出要求（每年至少支出 5% 的资产用于公益）限制。
2. 运作型 (Operating PF)：
   • 直接执行公益项目，如设立自己的学校、研究中心或文化基金。
   • 个人捐赠可抵扣 AGI 的 50%，企业捐赠上限为 10%，比非运作型更具税收优势。
   • 需证明 大部分支出用于自身公益项目（通常至少 85%）。

 

本文撰写专家：

林文漪 （上海复观律师事务所创始合伙人、全球影响力律师联盟GAIL亚太区理事、中国执业律师和美国加州执业律师）